Mẫu lưới thanh toán cơ bản của nhà môi giới

Mặc dù các công ty môi giới chứng khoán và quản lý tài sản từ lâu đã tránh xa thuật ngữ "nhà môi giới" để ủng hộ "cố vấn tài chính" hoặc một cái gì đó tương tự cho lực lượng bán hàng của họ, cụm từ "lưới thanh toán của nhà môi giới" vẫn được sử dụng phổ biến. Nói tóm lại, cái được gọi là lưới điện là động lực thiết yếu của việc trả tiền cho cố vấn tài chính, đặc biệt là trong kịch bản truyền thống trả lương bằng hoa hồng.

Trả tiền có thể là một tính toán rất phức tạp, với nhiều yếu tố đóng góp vào số tiền cuối cùng. Trong số các biến phổ biến nhất có trong kế hoạch bồi thường điển hình là:

• Tổng số tín dụng sản xuất (PC) hoặc hoa hồng kiếm được
• Các loại sản phẩm được bán
• Thu thập tài sản

Theo truyền thống, các công ty Phố Wall đã coi lưới thanh toán của họ là bí mật kinh doanh.

Lưới hoạt động như thế nào

Lưới thanh toán cố vấn tài chính tại công ty môi giới điển hình cung cấp một ưu đãi kép để kiếm thêm tín dụng sản xuất (PC) hoặc hoa hồng. Không chỉ kiếm được nhiều tín dụng sản xuất chuyển thành trả cho cố vấn tài chính cao hơn, mà còn với tỷ lệ xuất chi chung cao hơn. Dưới đây là một ví dụ rất đơn giản, được sắp xếp theo các điểm dừng tín dụng sản xuất:

• Ít hơn 100.000 PC: xuất chi 20%
• Ít nhất 100.000 và dưới 250.000 PC: xuất chi 25%
• Ít nhất 250.000 và dưới 500.000 PC: xuất chi 30%
• Ít nhất 500.000 và dưới 1.000.000 PC: xuất chi 35%
• 1.000.000 PC trở lên: xuất chi 40%

Bây giờ, để áp dụng lưới thanh toán mẫu này cho một vài cấp độ sản xuất khác nhau:

• Tại 300.000 PC, thanh toán = 90.000,00 đô la (300.000 x.30)
• Tại 499.999 PC, thanh toán = $ 149.999,70 (499.999 x.30)
• Tại 500.000 PC, thanh toán = $ 175.000,00 (500.000 x.35)

Ví dụ cuối cùng đó minh họa tính năng chính của lưới thanh toán, vì theo truyền thống, nó đã được áp dụng trên Phố Wall. Bằng cách chuyển cố vấn tài chính sang cấp độ tiếp theo của lưới điện, một tín dụng sản xuất bổ sung (PC) đã dẫn đến khoản tiền đáng kinh ngạc 25.000,30 đô la. Đây là một ví dụ đặc biệt mạnh mẽ về khuyến khích tăng gấp đôi đó để tăng sản lượng được đề cập ở trên.

Các loại sản phẩm được bán

Một số công ty có ngoại lệ rộng rãi đối với lưới điện, với việc bán một số loại sản phẩm nhất định với tỷ lệ xuất chi đặc biệt. Ví dụ, một công ty có thể khuyến khích đặc biệt để bán các quỹ tương hỗ nội bộ, vốn chủ sở hữu các vấn đề mới mà công ty bảo lãnh hoặc chứng khoán có hàng tồn kho vượt mức mà họ mong muốn giảm cho mục đích quản lý rủi ro. Những ngoại lệ và tiền thưởng có thể là vĩnh viễn hoặc tạm thời. Tiền thưởng bán hàng tạm thời theo truyền thống đã được gọi là chương trình khuyến mãi "hương vị của tháng".

Khái niệm cung cấp các ưu đãi bán hàng đặc biệt cho một số sản phẩm nhất định, đặc biệt là các sản phẩm nội địa, đã bị gia tăng vì họ có thể đặt lợi ích của cố vấn tài chính đối với khách hàng của mình. Do đó, một số công ty đã loại bỏ các ưu đãi đặc biệt như vậy và chào mời phương pháp "kiến trúc mở" của họ khiến cho cố vấn tài chính không bị ảnh hưởng trong việc tìm kiếm phương tiện đầu tư tốt nhất cho khách hàng.

Kêu gọi các công ty chứng khoán và cố vấn tài chính phải tuân theo tiêu chuẩn ủy thác nghiêm ngặt hơn, trái với tiêu chuẩn phù hợp lỏng lẻo mà theo truyền thống đã ràng buộc họ, thường đưa ra các thực tiễn như khuyến mãi "hương vị của tháng" là bằng chứng cho thấy cải cách cực đoan là cần thiết.

Tập hợp tài sản

Ngay cả khi trả tiền cho cố vấn tài chính được thúc đẩy bởi các giao dịch và tín dụng sản xuất hoặc hoa hồng, thay vì phí dựa trên tài sản, hầu hết các công ty dù sao cũng bổ sung vào lưới thanh toán bằng tiền thưởng khuyến khích cho việc thu thập tài sản. Điều bắt buộc chiến lược là phải có càng nhiều tổng tài sản tài chính của khách hàng càng tốt khi gửi tiền với công ty, theo đó công ty buộc phải tối đa hóa doanh thu mà họ có thể kiếm được từ khách hàng đó. Xem thảo luận của chúng tôi về lợi nhuận của tài sản khách hàng hoặc tốc độ doanh thu.

Giải thưởng thu thập tài sản thường dựa trên mức tăng ròng từ năm này sang năm khác trong tổng tài sản trong tài khoản khách hàng của cố vấn tài chính. Một số công ty có thể điều chỉnh con số thu thập tài sản để chỉ phản ánh tiền gửi ròng của các quỹ và chứng khoán mới vào tài khoản của khách hàng, loại bỏ tác động của biến động giá trị.